Yapay Zeka Hızlı Bakış & Çıkarımlar
AI InsightAraştırma bulgularına göre ChatGPT tarafından belirlenen kârlılık skoru, takip eden yıldaki temettü verimini; nakit akış skoru ise hem hisse senedi getirisini hem de temettü verimini açıklayabilmektedir.
📌 3 Maddede Bu Makale
Özet
Bu araştırmada ChatGPT’nin borsada halka açık olan şirketlerin finansal durum skorlarını ne kadar başarılı bir şekilde değerlendirdiği araştırılmıştır. Araştırmada Borsa İstanbul’da işlem gören 408 şirkete ait olan 2019, 2020 ve 2021 yıllarını kapsayan finansal veri kullanılmıştır. Bilanço hakkında sermaye yapısı skoru, gelir gider tablosu ile ilgili kârlılık skoru ve nakit akış tablosu ile ilgili nakit akış skoru kullanılarak finansal tabloların kapsamlı analizi hedeflenmiştir. ChatGPT tarafından ölçülen skorların ne kadar başarılı olduğunun anlaşılması için skor hesaplandıktan sonraki yılda belli performans kriterlerinin gelişimi incelenmiştir. Bu kriterler arasında şirketlerin takip eden dönemdeki hisse senedi performansları, 2022 yılındaki temettü verimleri ve 2022 yılında yapmış oldukları sermaye artışlarının piyasa değerine oranı kullanılmıştır. Çalışmada çapraz tablo analizi ve regresyon analizlerinden faydalanılmıştır. Araştırma bulgularına göre ChatGPT tarafından belirlenen kârlılık skoru, takip eden yıldaki temettü verimini; nakit akış skoru ise hem hisse senedi getirisini hem de temettü verimini açıklayabilmektedir. Bu çalışmada yapılan analizler gerekli verilerin sağlanması halinde, henüz gelişme aşamasında olan ChatGPT’nin başarılı bir şekilde borsada halka açık şirketlerin mali durumlarını tespit edebildiğini göstermektedir.
Abstract
In this research, it was investigated how successfully ChatGPT determined the financial status scores of publicly traded companies. Financial data covering 2019, 2020, and 2021 belonging to 408 companies traded on Borsa Istanbul were used in the study. A comprehensive analysis of the financial statements is aimed by using the capital structure score for the balance sheet, the profitability score for the income statement, and the cash flow score for the cash flow statement. In order to understand how successful, the scores measured by ChatGPT were, the status of specific performance criteria was examined in the year after the score was calculated. Among these criteria, the stock performance of the companies in the following period, the dividend yield in 2022, and the ratio of the capital increases they made in 2022 to the market value were calculated. Cross-table analysis and regression analysis were used in the study. According to the research findings, the profitability score could explain the dividend yield in the following year, and the cash flow score could explain both the stock return and the dividend yield. This study shows that ChatGPT, which is still under development, can successfully detect the financial status of publicly traded companies.