AI Summary & Key Takeaways
AI InsightThe findings indicate that risk behavior differs across bank ownership types.
📌 3 Key Takeaways
Abstract
This study examines the credit risk dynamics of public, private, and foreign-owned banks operating in Turkey within a time series analysis framework. The analysis employs monthly data covering the period from December 2004 to March 2025 and constructs separate time series for each bank ownership group in order to assess the determinants of risk. The Autoregressive Distributed Lag (ARDL) approach is adopted, allowing the joint analysis of short- and long-run relationships among the variables. The findings indicate that risk behavior differs across bank ownership types. In the short run, capital structure and market concentration play a stabilizing role in risk dynamics, while indicators related to loan portfolio quality move in line with risk as an expected balance-sheet effect. In the long run, leading indicators reflecting the course of economic activity are found to have a more pronounced impact on risk dynamics, particularly for foreign-owned banks. Overall, the results suggest that risk management in the banking sector should account for ownership-specific characteristics and dynamics.
Özet
Bu çalışma, Türkiye’de faaliyet gösteren kamu, özel ve yabancı sermayeli bankaların kredi risk dinamiklerini zaman serisi analizi çerçevesinde incelemektedir. Analizde, 2004 Aralık–2025 Mart dönemini kapsayan aylık veriler kullanılmış ve banka mülkiyet türlerine göre oluşturulan ayrı zaman serileri üzerinden riskin belirleyicileri değerlendirilmiştir. Kısa ve uzun dönem ilişkilerin birlikte analiz edilebilmesine imkân tanıyan Autoregressive Distributed Lag (ARDL) yaklaşımı kullanılmıştır. Bulgular, bankaların mülkiyet yapılarına bağlı olarak risk davranışlarının farklılaştığını göstermektedir. Kısa dönemde sermaye yapısı ve piyasa yoğunluğu risk üzerinde dengeleyici bir rol oynarken, kredi portföyü kalitesine ilişkin göstergelerin riskle birlikte hareket etmesi beklenen bir bilanço etkisi olarak öne çıkmaktadır. Uzun dönemde ise özellikle yabancı sermayeli bankalarda ekonomik aktivitenin seyrini yansıtan öncü göstergelerin risk dinamikleri üzerinde daha belirgin etkiler yarattığı görülmektedir. Elde edilen sonuçlar, bankacılık sektöründe risk yönetiminin mülkiyet türüne özgü dinamikler dikkate alınarak ele alınması gerektiğine işaret etmektedir.