KaydedilenlerDerginizi ekleyin

Dergiler / Finansal Araştırmalar ve Çalışmalar Dergisi / 2021 / Cilt: 13 - Sayı: 25

PİYASA VOLATİLİTESİNİN KONUT KREDİ HACMİNE ETKİSİ: TÜRK BANKACILIK SEKTÖRÜNE İLİŞKİN BİR UYGULAMA

İlker KOÇ
Mete BUMİN
Sayfa
608–622
Yayın Tarihi
2022-10-18
DOI
—
🏛️Bu makalenin bibliyografik verileri ve tam metin bağlantısı DergiPark üzerinden sağlanmıştır.
DergiPark Kaydı ↗
✨

Yapay Zeka Hızlı Bakış & Çıkarımlar

AI Insight
⚡ TL;DR(1 Cümlede Hızlı Çıkarım)

Ayrıca, bu durumun faiz oranlarının genel olarak negatif eğilimli olduğu dönemlerde tasarruf sahiplerinin daha yüksek getirili araçlara yönelmesinden kaynaklanmış olabileceği değerlendirilmiştir.

📌 3 Maddede Bu Makale

🎯
Amaç & Hipotez:Türkiye konut finansmanı piyasasının en önemli kaynağı olan konut kredileri son yıllarda büyük gelişim göstermiştir.
📊
Temel Bulgular & Veri:Konut kredilerinin gelişimini etkileyen en önemli değişken ise konut kredisi maliyeti olan kredi faiz oranlarıdır.
💡
Sonuç & Katkı:Ayrıca, bu durumun faiz oranlarının genel olarak negatif eğilimli olduğu dönemlerde tasarruf sahiplerinin daha yüksek getirili araçlara yönelmesinden kaynaklanmış olabileceği değerlendirilmiştir.
🔬Tür:Literatür & Derleme Çalışması
📍Kapsam:Genişletilmiş Akademik Örneklem
⚙️Değişkenler:Türk Bankacılık Sektörü · Konut Kredisi · Faiz Oranı Volatilitesi

Özet

Türkiye konut finansmanı piyasasının en önemli kaynağı olan konut kredileri son yıllarda büyük gelişim göstermiştir. Konut kredilerinin gelişimini etkileyen en önemli değişken ise konut kredisi maliyeti olan kredi faiz oranlarıdır. Diğer taraftan, faiz oranı düzeyinden bağımsız olarak konut kredisi hacmi ile faiz oranı volatilitesi arasında bir ilişkinin varlığı söz konusudur. Bu çalışmada, Türk bankacılık sektöründe kullandırılan konut kredisi hacmi ile faiz oranı volatilitesi arasındaki ilişkinin ekonometrik yöntemlerle analiz edilmesi hedeflenmiştir. Bu amaçla, “Üç Aşamalı En Küçük Kareler” (ÜAEEK) yöntemi ile tahmin edilen eşanlı denklem modeli esas alınmıştır. Bu çalışma ile Türk bankacılık sektöründeki konut kredilerinin piyasa faiz oranı volatilitesi ile ilişkisi incelenerek bu alanda literatürdeki eksikliğin giderilmesine katkı sağlanması hedeflenmektedir. Modelde yer alan ve genel olarak durağan olmayan konut kredisi, gelir, enflasyon ve faiz oranı volatilitesi zaman serilerinin ÜAEEK yöntemi tahmini için uzun dönemli eşbütünleşme yaklaşımından faydalanmıştır. Analiz sonucunda, piyasa volatilitesinin konut kredisi hacmi üzerinde önemli bir etkisi olduğu bulgusuna ulaşılmıştır. Ayrıca, bu durumun faiz oranlarının genel olarak negatif eğilimli olduğu dönemlerde tasarruf sahiplerinin daha yüksek getirili araçlara yönelmesinden kaynaklanmış olabileceği değerlendirilmiştir.

🔖

Bu Makaleye Atıf Yap

KOÇ, İ., BUMİN, M. (2022). PİYASA VOLATİLİTESİNİN KONUT KREDİ HACMİNE ETKİSİ: TÜRK BANKACILIK SEKTÖRÜNE İLİŞKİN BİR UYGULAMA. Finansal Araştırmalar ve Çalışmalar Dergisi, Cilt: 13 - Sayı: 25, 608–622. https://ajindex.com/articles/516325

📄 Tam Metin PDF Okuyucu

📄

PDF görüntüleyici hazırlanıyor...

Kaynakça (12)

  1. AKKAŞ, Murat Engin, SAYILGAN, Güven. (2015). “Housing Prices And Mortgage Interest Rate: Toda-Yamamoto Causality Test”. Journal of Economics Finance and Accounting, 2(4), 572-583.
  2. ALEIE, Rob, HOCHGUERTEL, Stefan, WEBERSOURCE, Guglielmo. (2005). “Consumer Credit: Evidence from Italian Micro Data”. Journal of the European Economic Association, 3(2), 144-178.
  3. ALKALİ, Musa Abubakar, SİPAN, Ibrahim, RAZALİ. Muhammad Najib. (2018). “An Overview Of Macro-Economic Determinants Of Real Estate Price İn Nigeria.”. International Journal of Engineering & Technology,7(3.30), 484-488.
  4. ALMUTAİRİ, Humoud. MİT, El-Sakka. (2016). “Determinants Of Housing Prices İn An Oil Based Economy.” Asian Economic and Financial Review, 6(5), 247-260.
  5. ALTUNÖZ, Utku. (2016). “Faiz Oranları, Tüketici Kredi Kullanımı ve Ekonomik Büyüme İlişkisinin Ekonometrik Analizi: Türk Bankaları Deneyimi”, U.Ü. İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi, 35 (1), 145- 157. BALTAGI, Badi Hani. (2008) Econometrics, 4 Edition,
  6. Springer, NY, USA. BAYRAKDAROĞLU, Ali, COŞAR AYDIN, Gülşah. (2017). “Mevduat Faiz Oranlarındaki Değişkenliğin Kredi Hacmi Üzerindeki Etkisine Yönelik Bir Araştırma”. Muğla Sıtkı Koçman Üniversitesi İktisadi Ve İdari Bilimler Fakültesi Ekonomi ve Yönetim Araştırmaları Dergisi, 6(2), 120-149.
  7. CARROLL, Christopher, OVERLAND, Jody Robert, WEIL, David. (2000). “Saving and Growth with Habit Formation.” American Economic Review, 90(3), 341-355.
  8. CASTRO, Gabriela, SANTOS, Carlos. (2010). “Bank Interest Rates and Loan Determinants”. Economic Bulletin, Spring, Banco de Potugal, 65-86.
  9. CHEN, Ke, CHIVAKUL, Mali. (2008). “What Drives Household Borrowing and Credit Constraints? Evidence from Bosnia and Herzegovina”. IMF Working Paper, No:08, 202-218.
  10. CHOUDHRY, Taufiq. (2009). “Does interest rate volatility affect the US demand for housing? Evidence from the autoregreive distributed lag method”. The Manchester School, 78(4): 326-344.
  11. CİPOLLİNİ, Andrea, PARLA, Fabio. (2020). “Housing Market Shocks in Italy: A GVAR Approach.”,Journal of Housing Economics, 50, 101707. CROOK, Jonathan., HOCHGUERTEL, Stefan. (2007). “US and European household debt and credit constraints”. Tinbergen Institute, Discuion Paper, 2007-87/3. ENGLE, Robert, GRANGER, Clive. (1987). “Co-integration and Error Correction: Representation, Estimation, and Testing” Econometrica, 55(2), 251-276
  12. FISHER, Irving. (1977). The Theory of Interest. Porcupine Pre, Philadelphia, USA. GARNGER, Clive. (1981). “Some Properties of Time Series Dat