KaydedilenlerDerginizi ekleyin

Dergiler / Maliye ve Finans Yazıları / 2010 / Cilt: 1 - Sayı: 86

TÜRK & AMERİKAN ENERJİ PİYASALARI’NDA PİYASA ETKİNLİĞİNİN TEST EDİLMESİ

Nuray ERGÜL
Sayfa
101–120
Yayın Tarihi
2010-01-01
DOI
—
🏛️Bu makalenin bibliyografik verileri ve tam metin bağlantısı DergiPark üzerinden sağlanmıştır.
DergiPark Kaydı ↗
✨

Yapay Zeka Hızlı Bakış & Çıkarımlar

AI Insight
⚡ TL;DR(1 Cümlede Hızlı Çıkarım)

Araştırmanın sonucuna göre; Tesadüfî Yürüyüş Hipotezi kapsamında Türk ve Amerikan Enerji Piyasaları’nda Zayıf Formda Etkinlik kanıtlanmıştır

📌 3 Maddede Bu Makale

🎯
Amaç & Hipotez:Bu çalışmada, Türk ve Amerikan Enerji Piyasaları’na yer verilmiştir.
📊
Temel Bulgular & Veri:Araştırmada kullanılan endekslerin zayıf formda etkinliğinin test edilmesinde, Tesadüfî Yürüyüş Modeli kullanılmıştır.
💡
Sonuç & Katkı:Araştırmanın sonucuna göre; Tesadüfî Yürüyüş Hipotezi kapsamında Türk ve Amerikan Enerji Piyasaları’nda Zayıf Formda Etkinlik kanıtlanmıştır
🔬Tür:Modelleme & Sayısal Simülasyon
📍Kapsam:Genişletilmiş Akademik Örneklem
⚙️Değişkenler:Anahtar Kelimeler Zayıf Formda Etkinlik · Tesadüfî Yürüyüş Modeli · Birim Kök Testleri

Özet

Bu çalışmada, Türk ve Amerikan Enerji Piyasaları’na yer verilmiştir. Araştırmada kullanılan endekslerin zayıf formda etkinliğinin test edilmesinde, Tesadüfî Yürüyüş Modeli kullanılmıştır. Endekslerin günlük kapanış fiyatları ile oluşturulan zaman serilerinde birim kökün varlığı ADF ve PP Birim Kök Testleri ile analiz edilmiştir. Araştırmanın sonucuna göre; Tesadüfî Yürüyüş Hipotezi kapsamında Türk ve Amerikan Enerji Piyasaları’nda Zayıf Formda Etkinlik kanıtlanmıştır

🔖

Bu Makaleye Atıf Yap

ERGÜL, N. (2010). TÜRK & AMERİKAN ENERJİ PİYASALARI’NDA PİYASA ETKİNLİĞİNİN TEST EDİLMESİ. Maliye ve Finans Yazıları, Cilt: 1 - Sayı: 86, 101–120. https://ajindex.com/articles/228959

📄 Tam Metin PDF Okuyucu

📄

PDF görüntüleyici hazırlanıyor...

Kaynakça (10)

  1. Al-Khazali, M., David, K. & Ding, C.S.P. (2007). ”A New Variance Ratio Test ot Random Walk in Emerging Markets: A Revisit", The Financial Review, Vol. 42, 303—317. Asteriou, D. & Hall, SG. (2007). "Applied Econometrics: A Modern Approach Using Eviews and Microtit", Pa/grave Macmillan. Bakırtayş, T. & Karbuz, S. (2000). "lMKB lndeksi'nin Ekonometrik Analizi', İktisat İşletme ve Finans Dergisi, Cilt: 15, Sayız168, 56-66.
  2. Balaban, E., Candemir, H. B. & Kunter, K. (1996). ”Stock Market Efficiency in a Developing Economy",The Central Bank of the Republic ofthe Turkey Research Department, Paper No. 9612. Bozkurt, H. (2007). ” Zaman Serileri Analizleri", Bursa, Ekin Yayınları.
  3. Branes, P. (1986). ”Thin trading and Stock Market Etticiency: A case of the Kuala Lumpur Stock Exchange", Journal of Business Finance & Accounting, Vo|.13(4), 609-617
  4. Buguk, C. & Brorsen, BW. (2003). ”Testing Weak-Form Market Etticiency: Evidence From ISE". İnternational Review Ot Financial Analysis, Vol.12, 579-590.
  5. Caiueiro, D.O., Tabak, BM. (2004). ”Ranking Etticiency tor Emerging Markets". Chaos, So/itons & Fractals, Vol. 22, No 2, 349-352.
  6. Çevik, F. & Yalçın, Y. (2003). ”İstanbul Menkul Kıymetler Borsası (İMKB) İçin Zayit Etkinlik Sınaması: Stokastik Birim Kök ve Kalman Filtre Yaklaşımı", Gazi Üniversitesi İİBF Dergisi, Cilt 1, 21 -36. Cootner, P. (1964). ”The Random Character ot Stock Market Prices", MIT Press.
  7. Cowles, A. & Jones, H. (1937). ”Some A Posteriori Probabilities in Stock Market Action", Econometrica, Vol.5, 280-294.
  8. DePena, J. & Gil-Alana, L. A. (2002). ”Do Spanish Stock Market Prices Follow a Random WalkZ", Working Paper No.02/02, University ot Navarra. Dhankar, R. S. & Chakraborty, M. (2007). ”Non-linearities and GARCH Ettects in the Emerging Stock Markets ot South Asia", Vika/pa: The Journal tor Decision Makers, Vol. 32, No 3, 23- 37. Dickey, D.A. & Said, E. (1984). ”Testing tor Unit Roots in Autoregressive Moving Average Models ot Unknown Order”, Biometrika, Vol.71, 599—607. Dickey, D.A. & Fuller, W.A. (1979). ”Distribution ot the Estimators tor Autoregressive Time Series with a Unit Root", Journal of the American Statistical Association, Vol.74, 427-431.
  9. Dolaclo, J. J., Jenkinson, T. & Rivero, S.S. (1990). ”Cointegration and Unit Roots”. Journal Ot Economic Surveys, Vol. 4, No 3, 249-273.
  10. Dorina, L. & Simina, U. (2007). ”Testing Etticiency ot the Stock Market In Emerging Economies”, The Journal of the Faculty of Economics — Economic Science Series, 2007, Vol. 2, 82