Journals / İstatistik Araştırma Dergisi / 2012 / Cilt: 9 - Sayı: 1
Farlie-Gumbel-Morgenstern Copula Family, Some Extensions and an Application
- Journal
- İstatistik Araştırma Dergisi
- Pages
- 37–44
- DOI
- —
Abstract
In the last twenty years, the copulas gained a considerable importance in investigating the dependence structure between two or more random variables. Therefore the number of researches on the mathematical and statistical properties of copulas increases from year to year, and hence the application area for copulas becomes so widespread in the same direction. In this study, some extensions of FGM family, proposed by Huang and Kotz (1999) and Lai and Xie (2000) are examined on the Turkish Lira basis of changes in American Dollar and gold prices.
Özet
Son yirmi yılda iki ya da daha fazla değişken arasındaki bağımlılık yapısının incelenmesinde kapulalar oldukça önem kazanmıştır. Bu yüzden kapulaların matematiksel ve istatistiksel özellikleri üzerine yapılan araştırmaların sayısı gün geçtikçe artmaktadır ve uygulama alanı da aynı doğrultuda genişlemektedir. Bu çalışmada Huang ve Kotz (1999) ve Lai ve Xie (2000) tarafından önerilen FGM ailesinin bazı genişletmeleri Türk Lirası bazında Amerikan Doları ve altın fiyatları üzerinden incelenmiştir.