International Transfer Pricing and Taxation: Evidence from Turkey

Özet

Transfer fiyatlaması, özellikle çok uluslu şirketlerin bağlı ortaklarıyla gerçeklestirdikleri ticari islemlerde kullanılan bir tekniktir. Ülkelerin kurumlar ve gümrük vergisi oranlarındaki farklılıklar çok uluslu şirketlerin transfer fiyatlaması mekanizmasını kötüye kullanarak kendi sattıkları ürünlerin piyasa fiyatlarını değiştirip, karlarını söz konusu vergiler açısından nispeten daha az vergi yüküne sahip ülkelere aktarmalarına bir teşvik oluşturabilmektedir. Bu mekanizma çok uluslu sirketlerin küresel vergi yüklerini minimize etmeleri hususunda çok uluslu şirketlere bir fırsat sunmaktadır. Bu nedenle çalışma, ülkeler arasındaki özellikle kurumlar vergisi oranlarındaki farklılıkların, kötüye kullanılan transfer fiyatlaması mekanizması uygulamalarını arttırıp arttırmadığı konusunu araştırmaktadır. Bu ilişkinin belirlenebilmesi için Türkiye’nin 1995-2003 yılları arasında Almanya, Fransa, İngiltere ve İtalya’dan ithal etmiş olduğu ürün fiyatları kullanılarak ekonometrik bir model oluşturulmuştur.

Abstract

Transfer pricing is a technique that is primarily used by multinational corporations while trading with their affiliated firms. Cross-country differences in both corporate tax rates and tariffs may create an incentive for multinationals to alter market prices of their products by using abusive transfer prices in order to shift their profits to relatively low-tax countries. This system offers opportunities to minimize multinationals’ global tax burden. Thus, this paper examines whether alterations in corporate tax rates across countries increase the use of manipulated transfer prices by multinationals. In order to determine the existence of such a relationship we construct an econometric model by using Turkey’s import product prices from Germany, France, England and Italy between 1995 and 2003.