Bulanık mantık yaklaşımı ile hisse senedi ticareti

Özet

Bu çalışmada, öne sürülen modelin hisse senetlerini al - sat yapması suretiyle normalin üzerinde getiri elde edip edemeyeceği test edilmiştir. Bu amaçla İMKB 30 endeksinden belli kısıtlar çerçevesinde hisse senetleri seçilmiştir. Bu kısıtlarauyan 12 adet hisse senedinin günlük fiyatları üzerinden ADX, CCI, ROC, Stokastik ve RSI teknik analiz gösterge değerleri hesaplanmıştır. Bu gösterge değerleri, bulanık mantık yaklaşımı ile değerlemeye tabi tutularak her bir gün için tek bir değer elde edilmiştir. Elde edilen bu çıktılar, oluşturulan modelde al - sat kararlarının verilmesinde kullanılmıştır. Öne sürülen modelin 1995 yılı ile 2012 yılıarasındaki 17 yıllık periyodu ikiye ayrılmış, bunlardan ilki ölçme periyodu, ikincisi tahmin periyodu olarak tasarlanmıştır. Ölçme periyodunda, al - sat kararlarına esas teşkil eden bulanık mantık çıktılarından, periyodun getirisini maksimize eden al sinyal değeri ve sat sinyal değerleri bulunmuş, bu ikilinin tahmin periyo dundaki performansı ölçülmüştür. Tahmin periyodunda, al - sat sinyalleri ile eldeedilen getiri ve al - tut stratejisi ile elde edilen getiri karşılaştırılmıştır. Analiz edilen 12 hisse senedinden 4 tanesi normalin üzerinde getiri sağlamıştır.

Abstract

In the proposed model in this study, it was tested whether the system will be able to make profit provided that the system makes the shares buy-sell. For this purpose, the shares were chosen in ISE 30 index within the frame of certain constraints. ADX, CCI, ROC, Stochastic and the RSI technical analysis indicator va lues based on the daily prices of 12 shares which are in accordance with the se constraints were calculated. These indicator values were evaluated by the fuzzy logic approach and a single value for each day was obtained. The obtained outputs were used to determine the buy-sell decisions of the generated si mulations. In the proposed model, 17-years period between 1995 and 2012 ye ars were divided into two parts, the first one is the measurement period, and the second one is designed to be the period of prediction. In the measurement pe riod, the buy signal value and sell signal value maximizing the profits of the pe riod were obtained by optimization from the fuzzy logic outputs which constitute the basis for buy-sell decisions and the performance of these two in the measu rement period was evaluated. The profit obtained by buy-sell signals and the pro fit obtained by buy-hold strategy were compared in the prediction period. As the result of the conducted analyses, in the prediction period, 4 of 12 shares made profit over normal.