Tariff negotiations in rubinstein bargaining model

This paper applies Rubinstein bargaining model to tariff negotiations in order to predict the outcome of the bargaining. Following Dixit (1987) and Mayer (1981), we are able to express tariff strategies in the form of reaction functions. This results in a strategy space much larger than that considered in the literature and also in a smooth welfare frontier. Having applied Rubinstein Bargaining model, we have characterized the outcome of the tariff negotiations and given an example, which indicates that the negotiations will lead to free trade when countries are symmetric.

Rubinstein Bargaining Model ,

Customs Duty ,

Negotiation ,

Bu makalede Rubinstein pazarlık modeli gümrük vergisi müzakerelerine uygulanmakta ve bu modele göre müzakere sonucunun ne olacağı öngörülmektedir. Dixit (1987) ve Mayer (1981)’in çalısmalarından faydalanılarak, gümrük vergisi stratejileri tepki fonksiyonları olarak ifade edilmistir. Bu ise literatürde yer alandan daha büyük bir strateji alanı ve ayrıca akıskan bir azami refah eğrisi elde etmemizi sağlamıstır. Rubinstein pazarlık modeli uygulandıktan sonra bu modelce öngörülen müzakere sonucu karekterize edilmis, sonra bir örnek verilmis ve bu örnekte ülkeler simetrik olduğunda müzakere sonucunun sebrest ticaret olacağı görülmüstür.

Rubinstein Pazarlık Modeli ,

Gümrük Vergisi ,

Müzakere ,